{"id":696939,"date":"2026-09-23T02:30:49","date_gmt":"2026-09-23T06:30:49","guid":{"rendered":"https:\/\/diariodominicano.com\/?p=696939"},"modified":"2026-09-23T02:31:50","modified_gmt":"2026-09-23T06:31:50","slug":"hacienda-informa-rd-culmino-una-operacion-simultanea-de-manejo-de-pasivos-que-combino-la-recompra-de-us1385-2-millones-de-los-bonos-soberanos-con-cupon-de-5-95","status":"publish","type":"post","link":"https:\/\/diariodominicano.com\/?p=696939","title":{"rendered":"Hacienda informa RD culmin\u00f3 una operaci\u00f3n simult\u00e1nea de manejo de pasivos, que combin\u00f3 la recompra de US$1,385.2 millones de los bonos soberanos con cup\u00f3n de 5.95 %"},"content":{"rendered":"\n

Santo Domingo, RD.<\/strong> \u2013 El Ministerio de Hacienda y Econom\u00eda (MHE) culmin\u00f3 una operaci\u00f3n simult\u00e1nea de manejo de pasivos, que combin\u00f3 la recompra de US$1,385.2 millones<\/strong> de los bonos soberanos con cup\u00f3n de 5.95 %<\/strong> y vencimiento en enero de 2027, lo que permite reducir de manera significativa las necesidades de refinanciamiento previstas para comienzos del pr\u00f3ximo a\u00f1o y extender el plazo de la deuda refinanciada hacia el largo plazo.<\/p>\n\n\n\n

<\/p>\n\n\n\n

De manera simult\u00e1nea, la Rep\u00fablica Dominicana realiz\u00f3 la colocaci\u00f3n de un nuevo bono global por US$1,600 millones, con vencimiento en marzo de 2039 y una tasa de 6.85 %.<\/p>\n\n\n\n

Desde el anuncio de la operaci\u00f3n a los inversionistas el pasado 15 de septiembre, las ofertas recibidas para participar en la recompra representaron aproximadamente 81.5% del monto en circulaci\u00f3n<\/strong> del instrumento. Por su parte, la nueva emisi\u00f3n recibi\u00f3 \u00f3rdenes por aproximadamente US$6,542.4 millones<\/strong>, equivalentes a 4.1 veces el monto colocado<\/strong>, reflejando una s\u00f3lida participaci\u00f3n de los inversionistas internacionales.<\/p>\n\n\n\n

Las operaciones de manejo de pasivos forman parte de una gesti\u00f3n activa y ordinaria de la deuda p\u00fablica, las cuales se realizan de manera oportuna para aprovechar ventanas de mercado que permitan reducir riesgos y mejorar el perfil de vencimientos.<\/p>\n\n\n\n

En esta ocasi\u00f3n, las condiciones de mercado permitieron adelantar una parte sustancial del vencimiento previsto para enero de 2027 y sustituirlo por financiamiento de mucho mayor plazo.<\/p>\n\n\n\n

La transacci\u00f3n se llev\u00f3 a cabo en un entorno internacional caracterizado por alta volatilidad e incertidumbre, y elevadas tasas de inter\u00e9s globales. A pesar de este contexto, la Rep\u00fablica Dominicana logr\u00f3 colocar la nueva emisi\u00f3n con un diferencial frente a los bonos del Tesoro de los Estados Unidos considerablemente menor al registrado cuando se emitieron originalmente los bonos que ahora se recompran.<\/p>\n\n\n\n

En t\u00e9rminos sencillos, este diferencial representa la prima adicional que paga el pa\u00eds sobre la tasa internacional de referencia. En la emisi\u00f3n original de esos bonos, realizada en enero de 2017, el diferencial fue de 349 puntos b\u00e1sicos<\/strong>, mientras que en la nueva emisi\u00f3n se redujo a 181 puntos b\u00e1sicos<\/strong>, una disminuci\u00f3n de 168 puntos b\u00e1sicos<\/strong>.<\/p>\n\n\n\n

Alcanzar este resultado en un entorno internacional caracterizado por los conflictos geopol\u00edticos y las alzas generalizadas de los precios de los combustibles, refleja una percepci\u00f3n m\u00e1s favorable del riesgo de la Rep\u00fablica Dominicana y la absoluta confianza de los inversionistas en los fundamentos econ\u00f3micos del pa\u00eds.<\/p>\n\n\n\n

Las operaciones de manejo de pasivos permiten reducir riesgos de refinanciamiento, extender el perfil de vencimientos y mejorar la estructura del portafolio de deuda p\u00fablica en el mediano y largo plazo.<\/p>\n\n\n\n

Con esta transacci\u00f3n, el Ministerio de Hacienda y Econom\u00eda contin\u00faa implementando una gesti\u00f3n activa de la deuda, orientada a reducir vulnerabilidades y aprovechar de manera prudente las oportunidades que ofrecen los mercados financieros internacionales.<\/p>\n\n\n\n

Direcci\u00f3n de Comunicaciones <\/strong><\/p>\n\n\n\n

Direcci\u00f3n de Comunicaciones MHE<\/p>\n\n\n\n

dircommhe@gmail.co<\/a><\/p>\n","protected":false},"excerpt":{"rendered":"

Santo Domingo, RD. \u2013 El Ministerio de Hacienda y Econom\u00eda (MHE) culmin\u00f3 una operaci\u00f3n simult\u00e1nea de manejo de pasivos, que combin\u00f3 la recompra de US$1,385.2 millones de los bonos soberanos con cup\u00f3n de 5.95 % y vencimiento en enero de 2027, lo que permite reducir de manera significativa las necesidades de refinanciamiento previstas para comienzos […]<\/p>\n","protected":false},"author":2,"featured_media":692393,"comment_status":"closed","ping_status":"closed","sticky":false,"template":"","format":"standard","meta":{"rop_custom_images_group":[],"rop_custom_messages_group":[],"rop_publish_now":"yes","rop_publish_now_accounts":[],"rop_publish_now_history":[],"rop_publish_now_status":"pending","footnotes":""},"categories":[18,27],"tags":[5476,312],"class_list":["post-696939","post","type-post","status-publish","format-standard","has-post-thumbnail","hentry","category-economia","category-portada","tag-hacienda","tag-rd"],"_links":{"self":[{"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/696939","targetHints":{"allow":["GET"]}}],"collection":[{"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts"}],"about":[{"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/types\/post"}],"author":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/users\/2"}],"replies":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcomments&post=696939"}],"version-history":[{"count":3,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/696939\/revisions"}],"predecessor-version":[{"id":696945,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/posts\/696939\/revisions\/696945"}],"wp:featuredmedia":[{"embeddable":true,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=\/wp\/v2\/media\/692393"}],"wp:attachment":[{"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fmedia&parent=696939"}],"wp:term":[{"taxonomy":"category","embeddable":true,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Fcategories&post=696939"},{"taxonomy":"post_tag","embeddable":true,"href":"https:\/\/diariodominicano.com\/index.php?rest_route=%2Fwp%2Fv2%2Ftags&post=696939"}],"curies":[{"name":"wp","href":"https:\/\/api.w.org\/{rel}","templated":true}]}}